Företrädesemission 2026

Bakgrund

Efter de lovande resultaten med LIB-01 i fas 2a-studien hösten 2025 har Dicot Pharma fokuserat på förberedelserna inför den efterföljande fas 2b-studie som planerad att genomföras i USA och Europa. För att finansiera studien har styrelsen bedömt att en företrädesemission, som prioriterar befintliga ägare och samtidigt ger externa investerare möjlighet att investera via garantiåtaganden, är att föredra ur ett aktieägarperspektiv och för att öka värdet ytterligare inför förväntad utlicensiering och partnerskap. Den 8 maj 2026 beslutade styrelsen om en företrädesemission av Units om cirka 210 miljoner kronor. Teckningsperioden för emissionen löper från den 21 maj 2026 till och med den 4 juni 2026.

Unitemissionen

Teckningskursen har fastställts till 1,36 kronor per Unit, vilket motsvarar 0,17 kronor per aktie – teckningsoptionerna emitteras utan kostnad. Teckningskursen per aktie motsvarar en rabatt på cirka 35,9 procent i förhållande till stängningskursen den 7 maj 2026, vilket motsvarar en TERP-rabatt (det teoretiska priset efter avskiljning av teckningsrätter) på 25,7 procent.

Emissionen är säkerställd till 80%, motsvarande 168 miljoner kronor, av befintliga och nya strategiska investerare. Förutom teckningsförbindelser och garantiåtaganden från befintliga ägare har garantiåtaganden erhållits från Schonfeld Global Master Fund LP, Anavio Capital Partners LLP och Vator Securities. Detta innebär att fas 2b-studien är fullt finansierad.

Den som på avstämningsdagen den 19 maj 2026 är införd i den av Euroclear Sweden AB förda aktieboken har företrädesrätt att teckna Units i Emissionen. För varje befintlig aktie som innehas på avstämningsdagen erhålls en Uniträtt. Uniträtterna ger innehavaren rätt att teckna Units med företrädesrätt, varvid tretton Uniträtter ger innehavaren rätt att teckna en Unit. Varje Unit består av åtta aktier och två teckningsoptioner av serie TO 7.

Om Emissionen tecknas fullt ut kommer Dicot Pharma att erhålla ett emissionsbelopp på cirka 210,2 miljoner kronor före transaktionskostnader, vilka beräknas uppgå till cirka 28,9 miljoner kronor om samtliga garanter erhåller kontant ersättning. Garanterna har även möjlighet att erhålla ersättning i form av Units. Därutöver kan Bolaget erhålla högst 78,8 miljoner kronor (före transaktionskostnader) vid fullt utnyttjande av teckningsoptioner av serie TO 7.

Genom Emissionen kan högst 1 236 518 456 nya aktier emitteras, vilket medför en utspädning på cirka 38,1 procent. Om Emissionen tecknas fullt ut och alla teckningsoptioner av serie TO 7 utnyttjas för teckning av nya aktier, kommer ytterligare 309 129 614 nya aktier att emitteras, vilket medför en ytterligare utspädning på cirka 8,7 procent.

I händelse av överteckning av emissionen kan styrelsen, i enlighet med bemyndigandet från årsstämman, komma att besluta om en viss utökning av erbjudandet genom en riktad emission av högst 15 456 480 Units, motsvarande cirka 21,0 miljoner kronor. Teckningskursen i den riktade Emissionen kommer att motsvara teckningskursen i Emissionen.

Teckningsperioden i emissionen löper från den 21 maj 2026 till och med den 4 juni 2026. Handel med Uniträtter kommer att ske från den 21 maj 2026 till och med den 1 juni 2026.

Varje teckningsoption av serie TO 7 berättigar innehavaren att teckna en ny aktie i Bolaget under perioden från och med den 10 maj 2027 till och med den 24 maj 2027 till en lösenkurs motsvarande 70 procent av det volymvägda genomsnittspriset av Bolagets aktie under en mätperiod som infaller 20 april 2027 – 4 maj 2027. Lösenkursen ska emellertid fastställas inom intervallet 100–150 procent av teckningskursen i Emissionen, dvs. som lägst 0,17 kronor per aktie och som högst 0,25 kronor per aktie.

Denna sida kommer löpande att uppdateras med information om emissionen.